Sie wissen, was Sie leisten ...
Beraterinnen und Berater wissen, dass ihre Arbeit zum finanziellen Erfolg ihrer Kundinnen und Kunden beiträgt. Aber nicht alle stellen die Leistungen in den Vordergrund, die ihre Kundinnen und Kunden am meisten schätzen. Und nicht alle können den Wert ihrer Leistungen überzeugend erklären.
Das „Adviser Alpha“-Konzept von Vanguard beruht auf den Ergebnissen langjähriger Forschung und zeigt die sieben wichtigsten Vorteile professioneller Anlageberatung auf.
Asset-Allokation: der Schlüssel zum Erfolg
Die langfristige Wertentwicklung eines Portfolios hängt maßgeblich von der strategischen Asset-Allokation ab. Sie ist von grundlegender Bedeutung für den Anlageerfolg und damit für das Alpha einer Beratungsleistung. Doch bei der Asset-Allokation geht es nicht um größtmögliche Renditen, sondern darum, das Langzeitverhalten der Märkte so zu nutzen, dass es die Umsetzung der Kundenziele unterstützt.
Stichpunkte für Kundengespräche
- Unter Asset-Allokation versteht man die Auswahl der Vermögenswerte oder Märkte, in die das Anlagevermögen investiert werden soll. Dabei geht es zum Beispiel darum, ob Kundinnen und Kunden Aktien kaufen sollten oder eher Anleihen, die regelmäßig Zinsen auszahlen, ob sie in Deutschland oder lieber in China investieren sollten.
- Die Erfahrung zeigt, dass vor allem die grundlegenden Entscheidungen über die späteren Renditen entscheiden: Aktien oder Anleihen, China oder Deutschland? Auf die richtige Auswahl kommt es an.
- Zu den merkwürdigen Eigenheiten der Finanzmärkte gehört ihre Unruhe und Unberechenbarkeit von einem Tag auf den anderen. Ständig werden neue Informationen eingepreist, die Kurse gehen rauf und runter – die Märkte sind tatsächlich ein verwirrender Ort. Langfristig ist ihr Verhalten dagegen erstaunlich vorhersehbar.
- Bei der richtigen Asset-Allokation geht es nicht um möglichst hohe Renditen. Die Kunst der Asset-Allokation besteht vielmehr im Aufbau eines Portfolios, das auf das langfristige Verhalten der Märkte abgestimmt ist und Anlegerinnen und Anlegern hilft, ihre Ziele umzusetzen.
- Das Portfolio sollte dabei immer dem Risikoprofil der Anlegerin oder des Anlegers entsprechen.
Der Wert von Anlagen und die daraus resultierenden Erträge können steigen oder fallen. Anlegerinnen und Anleger können Verluste auf ihre Investitionen erleiden.